Справедливая стоимость как возможный механизм искажений и злоупотреблений

Сообщений: 1544
Зарегистрирован: 16 май 2009, 00:00

Справедливая стоимость как возможный механизм искажений и злоупотреблений

Сообщение Вячеслав ВАРЕНЯ » 23 окт 2010, 09:21

Финансовые менеджеры США предупреждают об опасностях «злоупотребления» справедливой стоимостью

Международная ассоциация финансовых руководителей (FEI) присоединилась к многочисленным оппозиционерам справедливой стоимости в понимании американских регуляторов – Совета по стандартам финансовой отчетности США (FASB). «Мы не думаем, что столь сильная зависимость от справедливой стоимости в качестве главного атрибута измерения найдет поддержку большинства инвесторов и пользователей финансовой отчетности», - говорится в письме FEI.

Ранее эксперты британского университета Leeds University Business School провели исследование влияния справедливой стоимости на решения, принимаемые менеджерами компаний. Результаты показывают, что после введения стандарта FRS 17 в Великобритании (а это 2001 год) финансовая отчетность компании прибрела оттенок непрозрачности и неправдивости – и всегда была такой на протяжении всего этого времени. Fair value используется директорами, аудиторами, актуариями и бухгалтерами для того, чтобы “прятать” плохие новости и маскировать пенсионные обязательства – говорится в отчете. Базовые допущения в отношении тех же пенсий весьма различаются в бухгалтерской практике британских компаний, что само по себе ставит под сомнение состоятельность этого метода применительно к пенсиям. Далее, возникает проблема конфликта интересов: у аудиторов тоже могут быть свои допущения, и они будут смещены в пользу тех, что приносят им больший доход за аудиторские услуги. Конфликт интересов возникает и в случае с актуариями .

Справедливая стоимость в понимании FASB, напомним, распространяется на все финансовые активы, включая и банковские ссуды. Именно с банками ожидаются самые большие проблемы, поскольку их заставят указывать в отчетах рыночную стоимость по каждому отдельному классу активов. Хотя у такого подхода есть свои сторонники, которые говорят, что он обеспечит инвесторов прозрачной и честной информацией, многие полагают, что это не является точным отражением бизнес-модели банков и только добавит ненужного риска.

Свое критическое отношение к взглядам FASB на справедливую стоимость ранее выразили представители банковской индустрии США во главе с Американской ассоциацией банкиров. К ним присоединились и аудиторы: Deloitte, KPMG, PwC.

Утихнуть дебатам не дает и «европейская» модель справедливой стоимости от Совета по МСФО и ее очевидные различия с американским подходом: там, где у FASB справедливая стоимость используется практически для всего, IASB предлагает смешанный подход (активы для продажи измеряются по справедливой стоимости, а активы, удерживаемые до погашения – по первоначальной стоимости минус амортизация).

По материалам: gaap.ru и rosec.ru

Также читайте на эту тему: Аудит оценок по справедливой стоимости

Вернуться в Новости и актуальные вопросы налогообложения

Кто сейчас на форуме

Сейчас этот форум просматривают: нет зарегистрированных пользователей и гости: 1